Telaga Pengilon letaknya bersebelahan dengan telaga Warna Dieng. Meskipun bertetangga, kedua telaga tersebut kurang begitu akur. Ada perbedaan mencolok yang kemudian menjadi ciri unik pembeda kedua telaga tersebut, terutama pada Karakter kandungan air dan warnanya.

Telaga warna, seperti kita tahu memiliki kandungan sulfur yang sangat pekat, Telaga Pengilon justru sebaliknya. Permukaan air Telaga Pengilon Jernih dan bersih bak cermin, itulah yang menjadi asal-usul penamaan telaga tersebut, dimana “Pengilon” adalah bahasa jawa yang artinya cermin.